EDO in IKZE o ROD fuori —> costruzione di un portafoglio pensionistico

CIAO,

Vorrei conoscere la vostra opinione sulla forma di investimento in obbligazioni con un portafoglio passivo a lungo termine.

Ho intenzione di investire circa 30.000 PLN. PLN all’anno. Non utilizzo completamente i limiti IKE e IKZE. L’allocazione target del portafoglio è di circa il 70% di ETF globale (XTRACKERS MSCI WORLD ESG UCITS ETF) + 30% di buoni del Tesoro (PL).

Compro ETF tramite IKE e in questa fase non ho più spazio per inserire ulteriormente gli ETF in IKZE. Da qui l’idea di realizzare la parte obbligazionaria tramite IKZE (EDO) e la parte azionaria tramite IKE.

Sono consapevole che sarebbe meglio raggruppare gli ETF anche in IKZE, ma realisticamente non è fattibile per me dal punto di vista del budget, quindi EDO in IKZE come compromesso.

Attualmente mi trovo nella seconda fascia fiscale, quindi IKZE offre un chiaro sgravio. Mi interrogo però sul rischio che nei prossimi 20-25 anni io possa uscire dalla seconda soglia (cambio di lavoro, reddito inferiore, ecc.).

E qui arriva la domanda:
In una situazione del genere, dovresti continuare a “pressare” IKZE da EDO, considerando lo sgravio fiscale come il vantaggio principale, o dovresti semplificare l’emissione e mantenere le obbligazioni in ROD al di fuori di IKZE?

Mi piacerebbe leggere come risolvi il problema, soprattutto se qualcuno non utilizza tutti i limiti IKE/IKZE e organizza il proprio portafoglio in più fasi.